Investing.com - W złożonym świecie rynków akcji inwestorzy mają do dyspozycji wiele narzędzi do oceny możliwości i podejmowania świadomych decyzji. Istnieją jednak dwa dominujące podejścia, jeśli chodzi o wybór akcji, w które warto zainwestować: analiza techniczna i analiza fundamentalna, z których każda oferuje określone zalety i wady.
W tym artykule przedstawimy, na czym polegają te dwa rodzaje analizy, pomagając inwestorom określić najlepszy sposób na maksymalne wykorzystanie obu szkół.
- SPECJALNA PROMOCJA! Skorzystaj z narzędzi i strategii IA InvestingPro za jedyne 8,1 euro miesięcznie dzięki ograniczonej czasowo zniżce na roczną subskrypcję Pro! KLIKNIJ TUTAJ, aby skorzystać, zanim będzie za późno, i wiedzieć, które akcje kupić, a których unikać niezależnie od warunków rynkowych!
Analiza techniczna: czytanie wykresów
Analiza techniczna opiera się na badaniu przeszłych ruchów cen akcji w celu przewidywania przyszłych trendów rynkowych. Analitycy techniczni badają wykresy i wykorzystują wskaźniki techniczne, takie jak średnie kroczące, wstęgi Bollingera i oscylatory, aby zidentyfikować powtarzające się wzorce.
Zalety analizy technicznej:
- Reagowanie na zmiany rynkowe: Analiza techniczna pozwala szybko reagować na ruchy cen, dzięki czemu jest szczególnie odpowiednia do inwestowania krótkoterminowego.
- Skupienie na bieżących danych: Skupiając się na danych rynkowych w czasie rzeczywistym, analitycy techniczni mogą uzyskać cenny wgląd w potencjalne ruchy cen.
- Łatwość przyswojenia wiedzy: Analiza techniczna nie wymaga specjalnej wiedzy, ponieważ jest to zasadniczo analiza wizualna.
Wady analizy technicznej:
- Brak kontekstu fundamentalnego: Analiza techniczna często ignoruje fundamenty firmy, co może prowadzić do kupowania mocno przewartościowanych akcji tylko, dlatego, że ostatnio znacznie wzrosły.
- Wrażliwość na zmienność: Zmienne rynki mogą zniekształcać sygnały techniczne, prowadząc do błędnej interpretacji i potencjalnych strat dla inwestorów.
- Niska długoterminowa skuteczność: Kolejną wadą analizy technicznej jest jej brak znaczenia dla długoterminowego inwestowania, ponieważ jest ona znacznie bardziej skuteczna w przewidywaniu trendów w ciągu kilku godzin lub dni niż w ciągu kilku lat.
Analiza fundamentalna: ocena kondycji i potencjału spółki
W przeciwieństwie do analizy technicznej, analiza fundamentalna koncentruje się na wewnętrznych czynnikach spółki, takich jak sprawozdania finansowe, zarządzanie i pozycja rynkowa. Analitycy fundamentalni przyglądają się wskaźnikom takim jak zyski, wskaźniki wyceny i perspektywy wzrostu, aby określić prawdziwą wartość spółki.
Zalety analizy fundamentalnej:
- Perspektywa długoterminowa: Analiza fundamentalna jest szczególnie odpowiednia do inwestowania długoterminowego, ponieważ pozwala inwestorom zrozumieć prawdziwą wartość spółki w oparciu o jej rzeczywiste przepływy pieniężne.
- Identyfikacja niedowartościowanych okazji: Oceniając fundamenty spółki, inwestorzy mogą zidentyfikować niedowartościowane akcje z długoterminowym potencjałem wzrostu.
- Długoterminowa skuteczność: Statystycznie inwestorzy, którzy interesują się fundamentami spółki, osiągają znacznie lepsze wyniki niż traderzy techniczni, gdy horyzont czasowy przekracza kilka miesięcy.
Wady analizy fundamentalnej:
- Ograniczenia na efektywnych rynkach: Na wysoce efektywnych rynkach ceny akcji mogą już odzwierciedlać wszystkie dostępne informacje, co sprawia, że analiza fundamentalna jest mniej skuteczna. Jednak przy dziesiątkach tysięcy akcji dostępnych na rynku, zawsze istnieją nieefektywności do wykorzystania dla tych, którzy wiedzą, jak je dostrzec.
- Złożoność danych: Analiza fundamentalna często wymaga dogłębnego zrozumienia sprawozdań finansowych i raportów spółek, co może być trudne dla początkujących inwestorów.
- Trudności w dostępie do odpowiednich danych: Podczas gdy łatwo jest znaleźć wykresy dowolnych akcji za pomocą kilku kliknięć, uzyskanie szczegółowych danych finansowych potrzebnych do dogłębnej analizy fundamentalnej jest znacznie bardziej skomplikowane.
InvestingPro sprawia, że profesjonalna analiza fundamentalna jest dostępna dla wszystkich inwestorów!
InvestingPro, platforma analizy fundamentalnej i strategii giełdowej, opracowała odpowiedź powyższe wady analizy fundamentalnej, dostarczając narzędzia, które wcześniej były zarezerwowane dla profesjonalistów zajmujących się zarządzaniem inwestycjami i majątkiem, w cenie porównywalnej z subskrypcją Netflixa (NASDAQ:NFLX).
InvestingPro oferuje kompleksowe dane finansowe dla tysięcy akcji na rynku, zarówno w Polsce, jak i w innych krajach. Ale przede wszystkim, InvestingPro zapewnia inwestorom niebędącym ekspertami środki do łatwego wykorzystania tych danych do podejmowania świadomych decyzji inwestycyjnych.
Wartość godziwa, która zapewnia precyzyjny cel dla każdej akcji na rynku w oparciu o kilka uznanych modeli wyceny, jest jednym z takich narzędzi, które szybko identyfikuje przewartościowane lub niedowartościowane akcje. Innym przykładem jest wynik Kondycji Finansowej, który wykorzystuje kilka kluczowych wskaźników do oceny poziomu ryzyka każdej akcji.
Oczywiście InvestingPro zawiera również zaawansowaną wyszukiwarkę akcji, który ułatwia znajdowanie akcji spełniających określone kryteria, z tysiącami wskaźników dostępnych do sortowania akcji.
InvestingPro idzie jednak jeszcze dalej, oferując inwestorom, którzy nie mają ani chwili do stracenia, gotowe typy akcji z ProPicks. Tych 6 portfeli tematycznych, zarządzanych przez sztuczną inteligencję połączoną z danymi InvestingPro, jest aktualizowanych na początku każdego miesiąca i osiąga lepsze wyniki niż indeksy benchmarkowe.
Jeśli jeszcze nie subskrybowałeś InvestingPro, teraz jest idealny czas, aby to zrobić, ponieważ oferujemy naszym czytelnikom 10% zniżki przez ograniczony czas!
- Kliknij tutaj, aby skorzystać ze specjalnej stawki Pro+ na roczną subskrypcję (8,1 euro miesięcznie).
- Kliknij tutaj, aby skorzystać ze specjalnej stawki Pro+ na dwuletnią subskrypcję (7,6 euro miesięcznie).
Łączenie dwóch podejść: najlepsze z obu światów
Chociaż analiza fundamentalna jest często uznawana za bardziej odpowiednią dla inwestycji długoterminowych, a analiza techniczna dla inwestycji krótkoterminowych, podejście łączone może zaoferować to, co najlepsze z obu światów. Integrując te dwie metody, inwestorzy mogą czerpać korzyści z dogłębnego zrozumienia fundamentów spółki, jednocześnie wykorzystując wskaźniki techniczne do potwierdzenia swoich decyzji o kupnie lub sprzedaży.
Jak połączyć te dwa rodzaje analizy:
- Zidentyfikuj akcje, które spełniają określone kryteria fundamentalne: na przykład z potencjalnym wzrostem o ponad 20% według Wartość godziwej InvestingPro Fair lub z oceną kondycji finansowej uznaną za bardzo dobrą.
- Uszczegółowienie listy możliwości poprzez bardziej dogłębną analizę każdej akcji: Przydatnym narzędziem do tego są ProTips InvestingPro, które podsumowują profil finansowy każdej spółki w postaci listy zrozumiałych mocnych i słabych stron.
- Skorzystaj z analizy technicznej, aby dokładnie wiedzieć, kiedy kupić: Po zidentyfikowaniu najlepszych okazji z fundamentalnego punktu widzenia, nadszedł czas, aby przestudiować kontekst wykresów każdej ze zidentyfikowanych akcji, aby dokładniej określić, kiedy zająć pozycję i jakie cele osiągnąć.
Podsumowanie
Ostatecznie, głównym powodem, dla którego większość początkujących inwestorów zwraca się ku analizie technicznej, jest to, że jest ona bardziej dostępna i wydaje się mniej skomplikowana niż analiza fundamentalna. Jednak dzięki odpowiednim narzędziom, takim jak InvestingPro, analiza fundamentalna staje się dostępna dla jak największej liczby osób, umożliwiając wszystkim inwestorom wdrażanie skutecznych strategii inwestycyjnych przy użyciu najlepszych z obu światów.
- SPECJALNA PROMOCJA! Skorzystaj z narzędzi i strategii IA InvestingPro za jedyne 8,1 € miesięcznie dzięki ograniczonej czasowo zniżce na roczną subskrypcję Pro! KLIKNIJ TUTAJ, aby skorzystać, zanim będzie za późno, i wiedzieć, które akcje kupić, a których unikać niezależnie od warunków rynkowych!